Bei dem Panasonic HDC SD40 Camcorder handelt es sich um einen Camcorder mit Lithium-Ionen-Batterie und 16,8-fachem optischen Zoom in Schwarz. Bei einem Gewicht von 169 g ist der Panasonic SD40 5,2 cm breit, 5,8 cm hoch und 10,85 cm tief. Benutzerspezifische Einstellungen können über ein 2,7 Zoll großes LCD-Display vorgenommen werden, auf dem sich auch bereits auf dem Panasonic HDC gespeicherte Fotos und Videos anzeigen lassen. Der Fotomodus ermöglicht die Aufnahme von Bildern im JPEG-Format und mit einer Auflösung von bis zu 1920x1080 dpi. Sowohl bei Fotos als auch bei Videos minimiert der automatische Bildstabilisator des Panasonic HDC das Verwackeln der Aufzeichnungen. Zur Anpassung der Funktionen an vorliegende Lichtverhältnisse oder die Tageszeit kann beispielsweise ein Weißabgleich vorgenommen oder in den Nachtmodus geschaltet werden. Um den Panasonic SD40 mit einem PC zu verbinden und Daten zu transferieren, sind Speicherkarten-Schnittstellen des Typs SD, SDHC und SDXC vorhanden. Des Weiteren besitzt das Gerät einen High Speed USB 2.0-, einen HDMI und einen DC-Anschluss. Videos werden mit einer Auflösung von maximal 1920x1080 dpi aufgenommen. Durch das eingebaute Mikrofon und die integrierten Lautsprecher kann zudem eine Tonspur in Dolby Digital 2.0 aufgezeichnet und zusammen mit dem Video direkt auf dem Panasonic HDC abgespielt werden. Das Gerät besitzt einen optischen Bildstabilisator mit Aktiv-Modus und eine intelligente Automatik mit Gesichtserkennung.